Политика в области конфликтов интересов

Мы внедрили ряд процедур в целях выявления, контроля, управления и, в соответствующих случаях, предоставления информации о конфликтах интересов, которые могут возникать время от времени. Мы постоянно следим за эффективностью всех этих средств контроля и включили их в программу постоянного контроля над соблюдением требований.

Мы придаëм огромное значение поддержанию прочной культуры соблюдения требований. Все сотрудники постоянно работают над её укреплением, и необходимость действовать в максимальной степени в интересах клиентов, является краеугольным камнем нашей философии.

Что такое конфликт интересов?

Конфликт интересов может возникнуть в случае, если интересы нашей компании или интересы нашего сотрудника вступают в противоречие с нашей обязанностью перед клиентом.

Создавать определённый список обстоятельств, при которых может возникнуть конфликт интересов, было бы нежелательно; мы учим наших сотрудников выявлять потенциальные конфликты в ходе работы и устранять их или передавать на рассмотрение на более высокий уровень. Тем не менее, с целью упрощения выявления потенциальных конфликтов интересов, мы рассмотрели целый ряд областей, включая следующие:

  • обстоятельства, при которых мы можем получить финансовую прибыль или избежать финансового убытка за счёт клиента;
  • ситуации, при которых могут возникнуть финансовые или иные стимулы для того, чтобы отдать предпочтение интересам одного клиента или группы клиентов перед интересами другого клиента или группы клиентов;
  • ситуации, при которых мы можем получить или получим от третьего лица поощрение в отношении услуги, предоставляемой клиенту или нам, в виде денег, товаров или услуг помимо стандартного комиссионного или иного вознаграждения за эту услугу.

Управление конфликтами и контроль над ними

У нас существует целый ряд механизмов для управления потенциальными и фактическими конфликтами, краткая информация о которых приводится ниже.

1.1. Политики и процедуры.
В структуру нашего бизнеса встроены политики и процедуры, направленные на выявление, рассмотрение и смягчение конфликтов. Наши сотрудники проходят регулярное обучение и получают указания при возникновении конфликтных ситуаций. Руководители обеспечивают наличие у своих команд надёжных средств контроля для выявления и управления возникающими конфликтами. У нас также есть реестр конфликтов, в котором отражается информация о конфликтных ситуациях, а также о средствах контроля, внедрённых для смягчения потенциальных проблем.

1.2. Надзор.
Для тех случаев, когда интересы одной команды и её клиентов могут вступить в конфликт с интересами другой команды и её клиентов, существует разделение структуры управления. Мы применяем меры, предназначенные для предотвращения или ограничения действий лиц, оказывающих ненадлежащее влияние на выполнение действий или предоставление услуг.

1.3. Вознаграждение.
У нас действует ежегодно обновляемая политика вознаграждений. Оплата труда наших сотрудников состоит из следующих составных частей:

  • Базовый оклад и соответствующие выплаты и льготы;
  • Годовые премии, предоставляемые по решению администрации.

Они учитывают показатели работы сотрудника, команды и всей компании. Никто из сотрудников не получает выгоду от отдельных сделок клиента.

1.4. Подарки и поощрения.
У нас действуют процедуры, регулирующие предоставление и получение подарков и знаков признательности. Сотрудникам не разрешается просить или принимать какие-либо поощрения, которые могут вступить в конфликт с нашими обязательствами перед клиентами, а также предлагать поощрения, которые могут вступить в конфликт с обязательствами получателя перед его собственными клиентами.

1.5. Интересы вне рамок бизнеса компании.
Все сотрудники обязаны раскрывать информацию о своих интересах и занимаемых должностях директоров в других организациях. Все такие внешние интересы должны быть утверждены руководством. Мы проводим скрининг наших будущих работников, чтобы убедиться, что наш персонал имеет имеет соответствующую квалификацию и подходит для этой работы.

1.6. Личные деловые счета.
В нашей компании установлены ограничения в отношении личных деловых счетов наших сотрудников. Все деловые или инвестиционные счета должны быть утверждены руководством, причëм копии уведомлений о совершении сделки автоматически направляются в наш отдел соблюдения требований.

1.7. Совершение и распределение сделок.
Для того, чтобы сделки не могли распределяться в пользу одной группы клиентов или персонала, мы применяем процедуры совершения и распределения сделок, предусматривающие справедливое и поочерëдное осуществление операций.

1.8. Политика независимости.
Наши процедуры требуют, чтобы сотрудники не учитывали никакую материальную заинтересованность или конфликты интересов, при работе от имени клиентов.

1.9. Конфиденциальность
Наша политика строгой конфиденциальности гарантирует, что вся информация о клиентах хранится только в нашей компании и является конфиденциальной. Конфиденциальная информация раскрывается только тем, кому разрешен к ней доступ. Персоналу запрещается использовать конфиденциальную информацию в личных интересах.

Потенциальные конфликты

Trading 212 UK Limited будет интериоризировать некоторые ордера и выполнять их за пределами торговой площадки. Поскольку наш нынешний сторонний брокер не предлагает решения по дробным акциям, Trading 212 UK решила исполнять эти ордера без посредства биржи для того, чтобы ее клиенты имели доступ к этому продукту. Некоторая часть стандартного потока ордеров на акции также будет выполняться без посредства биржи, чтобы обеспечить самодостаточность предоставления услуг с нулевой комиссией в долгосрочной перспективе.

Trading 212 UK Limited пришла к соглашению со своей родственной компанией Trading 212 Limited по предоставлению ликвидности по обеим услугам, предоставляемым без посредства биржи. Trading 212 UK Limited будет выплачивать ежегодную комиссию Trading 212 Limited за указанные услуги, чтобы иметь возможность покупки и владения портфелем акций, который будет предлагаться другим клиентам в виде полных или дробных акций в зависимости от спроса. Trading 212 Limited приняла на себя риск удержания этих акций в долгосрочной перспективе, так как рассчитала, что комиссия покроет потенциальные убытки.

Trading 212 UK Limited остановилась на данном подходе в отношении предоставлении клиентам возможности покупки/продажи дробных акций, так как это единственный надежный способ оказания услуги клиентам, позволяющий исполнять наши обязательства наилучшим образом. Trading 212 UK Limited также решила предлагать акции без посредства биржи, чтобы иметь возможность предлагать своим клиентам инновационную услугу с нулевой комиссией без продажи услуг системы принятия и исполнения заявок инвесторов и добавления комиссии к расходам своих клиентов.

В обоих случаях обязательства по наилучшему исполнению будут выполнены, и в большинстве случаев условия будут лучше, чем при использовании услуг стороннего брокера. Trading 212 Limited гарантирует исполнение любого отправленного ей ордера. Платформа будет получать ордеры быстрее, чем площадка за пределами архитектуры Trading 212, тем самым уменьшая вероятность отказа из-за изменения цены. Расчетный риск выше, чем при торговле целыми акциями на бирже, но риск контрагента является неотъемлемой частью дробных акций. Trading 212 UK Limited ежегодно проводит юридическую экспертизу в отношении своей родственной компании и анализирует ее капитал в качестве полноценного члена Группы. Trading 212 Limited будет предлагать сделки с гибкими размерами, в то время как MTF (многосторонние торговые площадки) и зарекомендовавшие себя на рынке биржи отклоняют ордеры на одну акцию или ордеры со сверхнизкой стоимостью, и ставят под угрозу доступ к биржам, если отправляются такие ордеры. Trading 212 Limited готова продвигать ордера небольшой стоимости.

Клиенты будут получать цены не хуже цен основных бирж, время исполнения будет коротким, поскольку исполнение происходит на внутреннем уровне, а вероятность исполнения будет высокой, поскольку даже в таком маловероятном случае, когда Trading 212 Limited не сможет обеспечить необходимую ликвидность, ордер может быть перенаправлен стороннему брокеру. Клиенту будет выгоднее использовать наши услуги, поскольку они будут равными по качеству или даже лучше, а Trading 212 UK не будет получать никаких выгод от Trading 212 Limited за предоставление такой услуги.

Решение, связанное с перенаправлением заказов через одну платформу или хеджированием с одним поставщиком ликвидности, принимается только после рассмотрения целостности соглашения и его адекватности, чтобы избежать возникновения конфликта интересов. В случаях возникновения любых потенциальных или реальных конфликтов интересов, Trading 212 UK Limited будет придерживаться добросовестных, честных и профессиональных принципов обращения с клиентами и заинтересованными сторонами, а также будет принимать меры для избежания и решения подобных конфликтов интересов.

Заключение

Описанные выше меры на случай конфликта интересов разработаны с целью уменьшения на практике риска того, что конфликт интересов может нанести ущерб клиенту, и в большинстве ситуаций мы считаем их достаточными для обеспечения защиты интересов клиентов. Однако изредка могут возникнуть ситуации, при которых эти меры не могут считаться достаточными. При таких ситуациях, возможно раскрытие конфликта интересов в письменном виде, непосредственно перед клиентом (-ами). В случае острого конфликта интересов мы можем прекратить или отказаться действовать от имени клиента.

Trading 212 Печать
Icons/ic_arrow_downCreated with Sketch.
Контракты на разницу являются сложными инструментами и несут высокий риск быстрой потери средств в связи с левериджем. 76% счетов розничных инвесторов теряют деньги, торгуя контрактами на разницу у этого провайдера. Обдумайте, понимаете ли Вы как функционируют контракты на разницу, и можете ли Вы себе позволить взять на себя высокий риск потерять свои деньги.
76% счетов розничных инвесторов теряют деньги, торгуя контрактами на разницу у этого провайдера. Вы должны обдумать можете ли Вы себе позволить принять риск потерять свои деньги.
Предупреждения о риске
Icons/ic_arrow_downCreated with Sketch.
Контракты на разницу являются сложными инструментами и несут высокий риск быстрой потери средств в связи с левериджем. 76% счетов розничных инвесторов теряют деньги, торгуя контрактами на разницу у этого провайдера. Обдумайте, понимаете ли Вы как функционируют контракты на разницу, и можете ли Вы себе позволить взять на себя высокий риск потерять свои деньги.
76% счетов розничных инвесторов теряют деньги, торгуя контрактами на разницу у этого провайдера. Вы должны обдумать можете ли Вы себе позволить принять риск потерять свои деньги.